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9건 관련기사
신한금융, 지표 정체 깨고 구조적 우상향 실현할까
신한금융지주의 위험가중자산이익률(RoRWA)은 지지부진한 흐름을 이어가는 중이다. 2022년 최고점을 기록한 이후 내려와 좀처럼 1.50%를 넘어서지 못하고 있다. 이는 전략적 판단과 구조적 요인 등이 복합적으로 작용한 결과다. 다만 신한금융의 RoRWA는 중장기적인 개선세를 보일 전망이다. 안정적 보통주자본(CET1)비율을 전제로 한 자기자본이익률(ROE) 제고 중심 경영 기조가 유지될 예정인 만큼 자본 소모 대비 수익성도 구조적으로 우상향할 가능성이 높다. ◇RoRWA 1.43%, 지지부진한 흐름 계속 신한금융은 RoRWA 등 자본효율성 계열 지표를 종합적으로 연계해 평가 및 중장기 계획 수립에 관한 주요 지표로 활용한다. 최근에는 위험가중자산(RWA) 증가에 따른 자본 소진과 수익 창출 간의 균형을 점검하기 위한 RoRWA의 활용도가 높아지고 있다. ...
이재용 기자
자산 클린화 마친 우리금융, 위험 대비 수익성 높인다
우리금융그룹의 위험가중자산이익률(RoRWA)은 정체된 상태다. 4대 금융 중 가장 낮은 수준이며 8개 국내 은행지주 평균을 밑돌고 있다. 보유한 자산의 위험 대비 수익성이 저조하다는 의미다. 비은행 부문의 선제적 자산 클린화 등이 영향을 미친 것으로 보인다. 자산 클린화를 마무리 지었고 증권, 보험 등의 포트폴리오를 확보한 만큼 향후 지속적인 RoRWA 개선세가 예상된다. 이미 고위험 자산 축소 및 자산 리밸런싱 등을 통해 위험가중자산(RWA) 증가를 최소화하고 있으며 탑라인(Top-Line) 수익 창출력은 견조하다. ◇RoRWA 1.33%…비용 부담 등에 전년 대비 0.03%p 하락 우리금융은 RoRWA를 주요 경영 지표 중의 일부이자 그룹 및 주요 자회사 성과 평가 지표로도 활용하고 있다. 은행은 2024년 9월 '전행 RoRWA 관리시스템'을 ...
iM금융, 질적 성장 통한 개선세 이어간다
iM금융그룹의 위험가중자산이익률(RoRWA)이 1%대를 회복했다. RoRWA 중심 선별적 자산 성장을 바탕으로 한 수익성 방어, 캐피탈 신용등급 상향을 통한 조달 금리 개선, 부동산 프로젝트파이낸싱(PF) 정상화 및 수익 포트폴리오 다변화에 따른 흑자 전환 등 자회사 전반의 체질을 개선한 결과다. 이런 기조를 유지해 개선세를 이어 나간다는 계획이다. 현재 iM금융은 매월 위험가중자산(RWA) 증가 및 순이익 실적을 체크하며 RoRWA 수준을 관리하고 있다. 앞으로는 반기 실적 기준 자회사별 위험 대비 수익성을 점검하고 RWA를 재배분하는 등 RoRWA 개선 방안을 강화할 방침이다. ◇RoRWA 1.03%…전년 대비 0.54%p 급상승 iM금융은 2024년 시중 금융지주 전환을 맞아 수익성 개선의 가늠자이자 적정 자산 성장 수준을 결정하는 지표로 Ro...
우상향 흐름 하나금융, 보수적 타깃 설정한 까닭은
하나금융지주의 위험가중자산이익률(RoRWA)은 우상향 흐름을 보이고 있다. 자산 증대를 통한 이자이익 중심 성장 전략에서 벗어나 효율적 자본 배분을 바탕으로 수익원을 다변화하고 고위험 자산을 축소해 주주환원을 강화한 영향으로 풀이된다. 올해 그룹의 RoRWA 타깃은 1.3%를 웃도는 수준으로 설정됐다. 지난해와 비슷한 관리 수준으로 다소 보수적으로 평가된다. 생산적 금융 확대로 인한 위험가중자산(RWA) 증가, 금리·환율 및 대외 변수의 변동성 확대 등 여러 하방 압력이 고려됐다. ◇RoRWA 1.41%…3개년 연속 개선 RoRWA 관리는 그룹의 자본적정성을 안정적으로 유지하기 위한 핵심 지표다. 각종 투자 의사 결정 및 사업 부문별 자본 배분의 기준뿐만 아니라 경영진 성과 평가 항목의 주요 지표로 활용되고 있다. 이런 관리 기조 아래 하나금...
BNK금융, 도전적 목표 1.4% 설정
BNK금융그룹의 위험가중자산이익률(RoRWA)은 최근 몇 년간 우상향 흐름을 보이고 있다. 프로젝트파이낸싱(PF) 등 고위험 자산 비중을 축소하고 저위험 우량 자산 위주의 질적 성장을 이룬 영향이다. 다만 그룹의 RoRWA는 여전히 국내 은행지주 최하위에 머무를 만큼 낮은 수준이다. BNK금융은 지속 가능한 성장을 통해 지표를 개선할 방침이다. 디지털 기반 비용 효율화 및 비은행 부문 강화로 위험가중자산(RWA)을 최소화하면서 수익성을 강화해 RoRWA를 제고한다는 계획이다. 그룹 내부적으로는 오는 2028년까지 1.4%에 도달하겠다는 도전적인 목표가 설정됐다. ◇RoRWA, 개선세…차별화 자본 배분 전략 주효 BNK금융의 지난해 말 기준 RoRWA는 1.05%로 집계됐다. 전년 0.95% 대비 0.1%포인트 오른 수치로 2022년 이후 꾸준히 개선...
NH농협, 최우선 전략 과제로 추진…제고 '총력전'
NH농협금융은 리스크 대비 수익성을 개선하기 위해 위험가중자산이익률(RoRWA) 극대화를 그룹 최우선 전략 과제로 추진하고 있다. 자본효율성 제고를 목표로 위험가중자산(RWA) 정교화 태스크포스(TF)를 운영하고 그룹 차원 자산운용 협의체를 신설하는 등 총력전에 나섰다. 올해는 특히 RoRWA 흐름을 전환하고자 은행 중심으로 저RoRWA 계좌 선별을 통한 마진율 개선 등 관련 분석 수준을 계좌 단위로 정교화하기로 했다. 영업점 성과 평가에 저RoRWA 계좌 감축 시 가점을 부여하는 방식으로 성과평가(KPI)와 연계해 지표 개선을 유도할 방침이다. ◇RoRWA 흐름 반전 위한 관리 수준·수단 강화 농협금융은 2017년부터 RoRWA를 핵심 관리 지표로 도입했다. 농협법에 근거한 특수 목적 금융그룹으로 농업·농촌 지원을 위한 주주환원율이 높은 동시에 비상장회사로...
NH농협금융, 은행지주 유일 '우하향' 흐름
NH농협금융의 위험가중자산이익률(RoRWA)이 하향 곡선을 그리고 있다. 리스크 대비 수익성이 갈수록 저하하고 있다는 의미다. 수치는 국내 은행지주 평균 수준이지만 유일하게 우하향세를 기록 중이다. 주요 계열사의 손익 인식 및 기저 효과, 바젤3 최종 규제 도입에 따른 주식익스포저 위험가중자산(RWA) 증가와 충당금 적립 정책 변경으로 인한 대손비용 증가 등 내외부적 하방 요인이 발생한 영향이다. ◇은행지주 평균 RoRWA…문제는 하락세 농협금융은 '금융의 본질은 리스크관리와 효율적 자본 배분'이라는 경영 철학에 따라 RoRWA 극대화를 그룹의 최우선 전략 과제로 추진하고 있다. 이를 위해 산식의 구성 요소인 RWA(분모) 최소화와 손익(분자) 최대화라는 두 가지 방향으로 전략을 실행 중이다. 리스크 대비 수익성을 제고하기 위한 전략 수립, 자...
JB금융, 빛 발한 위험자산 관리 중심 경영
JB금융지주는 국내 은행지주 중 자본을 가장 효율적으로 활용·관리하는 곳으로 꼽힌다. 관련 지표인 위험가중자산이익률(RoRWA)은 국내 은행지주 중 최고이며 글로벌 수준으로 여겨지는 2%대에 근접했다. 다른 은행지주와 비교해 같은 자본으로 높은 수익을 창출하고 있는 셈이다. RoRWA 중심 경영을 통한 구조적 체질 개선의 결과물로 풀이된다. JB금융은 위험가중자산(RWA) 대비 이익 최적화에 초점을 맞춰 포트폴리오 리밸런싱, 맞춤형 건전성 관리 전략을 중점적으로 추진해 왔다. 단순 지표 관리가 아닌 경영 전반에 관한 의사결정 기준의 변화를 의미한다. ◇RoRWA 1.87%, 글로벌 기준에 가장 근접 JB금융의 지난해 말 RoRWA는 1.87%를 기록했다. 전년 말과 비교해 0.04%포인트 하락했지만 여전히 높은 수준이다. RoRWA는 비교 가능성을 위해 지배주...
자본효율성 중심 경영 패러다임 시프트
금융산업은 단순한 자산 규모 확대보다 보유 자산의 위험 대비 수익성을 극대화하는 방향으로 진화하고 있다. 제한된 자본 내에서 최적의 포트폴리오를 구성해 기업 가치를 높이고 강화된 자본 규제에 선제적으로 대응하기 위한 전략적 선택이다. 위험가중자산이익률(RoRWA) 중심 경영은 이미 금융권 핵심 트렌드로 자리잡았다. 금융사들은 자산 포트폴리오의 선택과 집중, 리스크관리 조직 전략 기능 강화, 자본효율성 기반의 성과 평가 확대 등을 활용해 RoRWA를 제고하는 데 주력하고 있다. 무분별한 자산 성장을 억제해 자본비율을 유지하고 자본 여력을 고수익 자산에 재배분하거나 주주환원에 활용하는 흐름이다. 이는 단순 외형 성장에서 벗어나 자본효율성 및 지속 가능한 수익성을 중시하는 방향으로의 경영 패러다임 전환을 의미한다. ◇핵심 경영 지표로 활용되는 RoRWA 최근 금...
